Poročilo o poslovanju Skupine Mercator in družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., v obdobju Poslovni sistem Mercator, d.d. Uprava November 201

Transkripcija

1 Poročilo o poslovanju Skupine Mercator in družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., v obdobju Poslovni sistem Mercator, d.d. Uprava November 2012

2 Kazalo POVZETEK... 1 UVOD... 3 PREDSTAVITEV SKUPINE MERCATOR... 3 STRATEGIJA POSLOVANJA SKUPINE MERCATOR... 5 PREGLED POMEMBNEJŠIH DOGODKOV V OBDOBJU KLJUČNI PODATKI O POSLOVANJU SKUPINE MERCATOR V OBDOBJU POSLOVNO POROČILO... 8 VPLIV GOSPODARSKIH IN KONKURENČNIH RAZMER NA POSLOVANJE SKUPINE MERCATOR V OBDOBJU RAZVOJ IN NEPREMIČNINSKA DEJAVNOST...11 PRODAJA IN TRŽENJE...15 FINANČNO UPRAVLJANJE...26 MERCATORJEVA DELNICA IN ODNOSI Z VLAGATELJI...28 UPRAVLJANJE S TVEGANJI...31 TRAJNOSTNO POROČILO ODGOVORNOST DO KUPCEV...36 ODGOVORNOST DO ZAPOSLENIH...36 ODGOVORNOST DO NARAVNEGA OKOLJA...37 ODGOVORNOST DO DRUŽBENEGA OKOLJA...37 ODGOVORNOST DO DOBAVITELJEV...37 ODGOVORNOST DO ZAGOTAVLJANJA VARNOSTI...37 ODGOVORNOST DO KAKOVOSTI...38 RAČUNOVODSKO POROČILO RAČUNOVODSKE USMERITVE...39 ZGOŠČENI KONSOLIDIRANI RAČUNOVODSKI IZKAZI SKUPINE MERCATOR...40 Zgoščen konsolidirani izkaz finančnega položaja...41 Zgoščen konsolidirani izkaz poslovnega izida...42 Zgoščen konsolidirani izkaz vseobsegajočega donosa...42 Zgoščen konsolidirani izkaz sprememb lastniškega kapitala...43 Zgoščen konsolidirani izkaz denarnih tokov...45 Pojasnila k zgoščenim konsolidiranim medletnim računovodskim izkazom...46 RAČUNOVODSKO POROČILO DRUŽBE POSLOVNI SISTEM MERCATOR, D.D Zgoščen izkaz finančnega položaja...50 Zgoščen izkaz poslovnega izida...51 Zgoščen izkaz vseobsegajočega donosa...51 Zgoščen izkaz sprememb lastniškega kapitala...52 Zgoščen izkaz denarnih tokov...53 Pojasnila k zgoščenim medletnim računovodskim izkazom...54 IZJAVA POSLOVODSTVA PO 113. ČLENU ZTFI...57 i

3 POVZETEK Prihodki Skupine Mercator v prvih treh četrtletjih leta 2012 ostajajo na približno isti ravni kot v enakem obdobju lani. Na tujih trgih še vedno beležimo relativno visoko rast prihodkov v višini 4,4%. Skupina Mercator je v obdobju ustvarila 2,1 milijarde EUR čistih prihodkov iz prodaje, kar predstavlja 0,7-odstotno rast glede na enako obdobje lanskega leta. Prihodki v Sloveniji so se znižali za 2 odstotka, medtem ko je na tujih trgih zabeležena 4,4% rast. Zmanjševanje gospodarske aktivnosti v regiji, nadaljevanje dolžniške krize, padec uvoza in izvoza v Sloveniji ter negativna tečajna gibanja v Srbiji so imela močan negativen vpliv na poslovanje Skupine Mercator. Skupina Mercator tako v obdobju beleži negativen poslovni izid v višini 22 milijonov EUR. Stroškovni ukrepi Uprava izvaja obsežno racionalizacijo vseh vrst stroškov, prvi učinki v višini 5 milijonov EUR pa so že vidni v tretjem četrtletju Stroškovna racionalizacija se nadaljuje in ostaja ena izmed prioritet za izboljšanje poslovnih rezultatov Skupine Mercator. Trženjske aktivnosti Veliko pozornost namenjamo prenovi trženjskega spleta predvsem v Sloveniji. Aktivnosti so usmerjene v osvežitev prodajaln, prenovo promocijskih aktivnosti in izboljšanje komunikacije s kupci. Prvi rezultati pri merjenjih tržnih deležev so že vidni in kažejo na zaustavitev negativnih trendov. Makroekonomsko okolje je še vedno zahtevno Nadaljevanje gospodarske krize in ponovna recesija evrskega območja, ki je posledica krčenja gospodarske aktivnosti evro območja že dve četrtletji zapored, povečuje negotovost na trgu in vodi v še bolj racionalno obnašanje potrošnikov. Na vseh trgih Mercatorjevega delovanja beležimo nizko oziroma negativno gospodarsko rast, visoke stopnje brezposelnosti in posledično nižanje kupne moči potrošnikov. Potrošniki so pri svojih nakupnih navadah preudarnejši in so vedno bolj nagnjeni k varčevanju. Na poslovanje Mercatorja v obdobju je negativno vplival tudi znaten padec uvoza in izvoza v Sloveniji ter padec potrošnje tako v Sloveniji kot na drugih trgih v regiji ter več kot 8-odstotna depreciacija srbskega dinarja. Rast prihodkov izvira iz prodaje na tujih trgih Skupina Mercator je v obdobju ustvarila tisoč EUR prihodkov iz prodaje, kar predstavlja 72,2% letnega plana. Prihodki iz prodaje v Sloveniji so se glede na enako obdobje lanskega leta znižali za 2%, na tujih trgih pa se rast prihodkov iz prodaje nadaljuje, in je tako znašala 4,4%, rast ob stalnih tečajih pa dosega 9,7%. Največjo rast Mercator dosega na trgu Bosne in Hercegovine, kjer so prihodki iz prodaje večji za 53,7%, predvsem kot posledica prevzema dejavnosti družbe Drvopromet, d.o.o. Na dan je bilo v Skupini Mercator zaposlenih sodelavcev. Odločitev o nadaljevanju monetizacije do konca novembra V razvoj maloprodajne mreže je Skupina Mercator v obdobju investirala tisoč EUR in pridobila več kot 43 tisoč m 2 novih bruto površin, od tega veliko večino s poslovnim najemom. V sklopu projekta monetizacije nepremičnin smo pridobili več nezavezujočih ponudb s strani zainteresiranih investitorjev. Trenutno poteka drugi krog pogajanj, s čimer bo Mercator pridobil zavezujoče ponudbe, temu pa bo sledila podrobna analiza le-teh in odločitev o nadaljnjem poteku projekta, ki bo znana do konca novembra. Finančno poslovanje Skupina Mercator je v obdobju uspela zmanjšati neto finančni dolg. Zmanjšanje sredstev vezanih v obratnem kapitalu ter posledično zmanjšanje finančne zadolženosti je še vedno eden ključnih projektov v družbah Skupine Mercator. V obdobju smo tako uspeli znižati vrednost zalog za 42 milijonov EUR. 1

4 Ekonomika poslovanja Znaten padec domače potrošnje tako v Sloveniji kot tudi na drugih trgih Mercatorjevega poslovanja in nadaljevanje močnih tečajnih nihanj srbskega dinarja ter visoka stopnja brezposelnosti so poleg ostalih makroekonomskih gibanj negativno vplivali na ekonomiko poslovanja. EBITDA je znašala 95,1 milijona EUR (61,8% letnega načrta), dobiček iz poslovanja Skupine je v obdobju dosegel 33,8 milijona EUR (44,2% načrtovanega za celo leto 2012). Skupina Mercator je v obravnavanem obdobju beležila 22 milijonov EUR izgube. Nov pristop z novo strategijo Spremembe na trgih poslovanja zahtevajo tudi spremembe delovanja celotne Skupine Mercator. V ta namen je Uprava družbe Mercator, d.d., oblikovala novo vizijo in poslanstvo Skupine ter opredelila načela korporacijskega delovanja. Nova vizija je jasna in dosegljiva: Mercator bo največji, najuspešnejši in najučinkovitejši trgovec v regiji. V ospredje postavljamo našega potrošnika, čigar potrebe in želje bomo dosegali z našo ključno konkurenčno prednostjo strokovnimi in prijaznimi zaposlenimi. Razvoj Skupine Mercator bo temeljil na stabilni lastniški strukturi in uživanju zaupanja vseh deležnikov. 2

5 UVOD PREDSTAVITEV SKUPINE MERCATOR Osebna izkaznica družbe Družba Poslovni sistem Mercator, d.d., je obvladujoča družba skupine povezanih podjetij (Skupine Mercator), ene največjih gospodarskih skupin v Sloveniji ter v celotni regiji Jugovzhodne Evrope. Ime podjetja Poslovni sistem Mercator, d.d. Skrajšano ime podjetja Dejavnost Mercator, d.d. Matična številka Davčna številka Datum vpisa v sodni register G Trgovina na drobno v nespecializiranih prodajalnah pretežno z živili Osnovni kapital družbe na dan 30. september 2012 Število izdanih in vplačanih delnic na dan 30. september 2012 Kotacija delnic Predsednik uprave Člani uprave Predsednik nadzornega sveta Namestnik predsednika nadzornega sveta ,53 EUR Ljubljanska borza, d.d., borzna kotacija, prva kotacija, oznaka MELR Toni Balažič Drago Kavšek, Igor Maroša, Stanka Pejanović Matej Lahovnik Rok Rozman 3

6 Sestava Skupine Mercator Skupino Mercator so na dan sestavljale naslednje družbe: SKUPINA MERCATOR MERCATOR TRGOVINA SLOVENIJA IN HRVAŠKA Poslovni sistem Mercator, d.d., Slovenija Mercator IP, d.o.o., Slovenija (100,0%) M - Tehnika, d.d., Slovenija (100,0%) M.COM, d.o.o., Slovenija (100,0%)* Mercator centar tehnike d.o.o. za trgovinu i usluge, Hrvaška (100,0%) M - Energija, d.o.o., Slovenija (100,0%) Mercator - H, d.o.o., Hrvaška (99,9%) MERCATOR TRGOVINA JUGOVZHODNA EVROPA Mercator - S, d.o.o., Srbija (100,0%) Mercator - B, e.o.o.d., Bolgarija (100,0%) Mercator - BH, d.o.o., Bosna in Hercegovina Mercator Makedonija, d.o.o.e.l., Makedonija (100,0%) (100,0%)* M - BL, d.o.o., Bosna in Hercegovina (100,0%) Mercator - A, sh.p.k., Albanija (100,0%) Mercator - CG, d.o.o., Črna gora (100,0%) Mercator - K, l.l.c., Kosovo (100,0%)* MERCATOR NEPREMIČNINE Investment Internacional, d.o.o.e.l., Makedonija Argentum - D, d.o.o., Slovenija (100,0%)** (100,0%)* Mercator - Optima, d.o.o., Slovenija (100,0%) Argentum - E, d.o.o., Slovenija (100,0%)** M - nepremičnine, d.o.o., Slovenija (100,0%) Argentum - F, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - A, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - G, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - B, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - H, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - C, d.o.o., Slovenija (100,0%)** Argentum - I, d.o.o., Slovenija (100,0%)** DRUGE POSLOVNE DEJAVNOSTI Intersport ISI, d.o.o., Slovenija (100,0%) Modiana, d.o.o., Slovenija (100,0%) Intersport S-ISI, d.o.o., Srbija (100,0%) Modiana, d.o.o., Srbija (100,0%) Intersport H, d.o.o., Hrvaška (100,0%) Modiana, d.o.o., Hrvaška (100,0%) Intersport BH, d.o.o., Bosna in Hercegovina Modiana, d.o.o., Bosna in Hercegovina (100,0%) (100,0%) Mercator - Emba, d.d., Slovenija (100,0%) * Družba še ne izvaja poslovne dejavnosti. ** Projektna nepremičninska družba, ustanovljena za potrebe monetizacije nepremičnin. Korporativno upravljanje družbe Nadzorni svet družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., se je v obdobju sestal desetkrat. Dne je Skupščina delničarjev imenovala šest novih članov nadzornega sveta, ki se je v novi sestavi prvič sestal dne Na konstitutivni seji je imenoval novega predsednika nadzornega sveta, in sicer dr. Mateja Lahovnika. Imenoval je tudi nove člane za revizijsko in kadrovsko komisijo. Dotedanja petčlanska uprava v polni sestavi Žiga Debeljak, Vera Aljančič Falež, Melita Kolbezen, Stanka Pejanović in Peter Zavrl je podala odstopno izjavo na dan Nadzorni svet je na novo oblikoval upravo družbe Mercator, d.d., in sicer je za predsednika uprave imenoval Tonija Balažiča, za področje financ in informatike Draga Kavška, za področje Mercator trgovina Jugovzhodna Evropa Stanko Pejanović, za področje Mercator trgovina Slovenija in Hrvaška pa Igorja Marošo. Vsi novi člani uprave so imenovani za mandatno obdobje 5 let. 4

7 STRATEGIJA POSLOVANJA SKUPINE MERCATOR Vizija Mercator bo največji, najuspešnejši in najučinkovitejši trgovec v regiji. Poslanstvo Zadovoljni potrošnik nas prepoznava kot najboljšega trgovca, ki ponuja vse, kar ponuja diskont in mnogo več. Zaposleni z nasmehom na obrazu in žarom v očeh so ključna konkurenčna prednost, ki bodo lahko v stabilnem okolju razvijali svoje potenciale. Stremimo k stabilni lastniški strukturi, ki bo podpirala razvoj družbe na osnovi doseženih uspehov. Mercator si prizadeva za doseganje zaupanja vseh deležnikov. Načela korporacijskega delovanja Naše skupno delo naj bo: Motivirano Enostavno Racionalno Ciljno usmerjeno Ambiciozno Temeljito Osredotočeno na dobičkonosnost in razvoj Radoživo 5

8 PREGLED POMEMBNEJŠIH DOGODKOV V OBDOBJU Razvoj maloprodajne mreže V obdobju smo: - investirali tisoč EUR, - dezinvestirali tisoč EUR, - na vseh trgih delovanja pridobili 47 novih enot oziroma m 2 novih bruto površin, kar vključuje lastne nepremičnine in poslovne najeme. Strateško povezovanje Dne je v veljavo stopila pogodba o strateški povezavi, na podlagi katere je družba Poslovni sistem Mercator, d.d., svoj lastniški delež v družbi Vesna, Trgovsko podjetje, d.d., Ljutomer, povečala iz 45 odstotkov na 100 odstotkov in tako v last pridobila 7 prodajnih enot na področju severovzhodne Slovenije, ki so do tedaj delovale kot franšizne enote Mercatorja. Družba je bila dne pripojena k družbi Mercator, d.d. Korporativne dejavnosti V mesecu februarju je Uprava družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., predstavila poslovanje Skupine v letu 2011 in poslovne načrte za leto Na novinarski konferenci v avgustu je Uprava družbe predstavila poslovne rezultate prvega polletja ter ukrepe in cilje za naprej. Nadzorni svet družbe je dne potrdil tudi strategijo Skupine Mercator, ki jo je pripravila nova Uprava. Dne je Mercator sodeloval na 7. Dnevu slovenskega kapitalskega trga, ki ga je organizirala Ljubljanska borza v sodelovanju s KDD - Centralno klirinško depotno družbo in partnerjema dogodka Alta Invest, d.d., in NLB, d.d. Poleg predstavitve podjetij so na dogodku potekali tudi individualni sestanki namenjeni izključno portfeljskim vlagateljem. Prejete nagrade Na 12. ocenjevanju kruha, pekovskega peciva, finega pekovskega peciva in testenin Sekcije za pekarstvo Zbornice kmetijskih in živilskih podjetij v organizaciji Gospodarske Zbornice Slovenije je Mercatorjeva domača pekarna, Pekarna Grosuplje, prejela najvišje možne ocene za vseh devet ocenjenih izdelkov, izdelanih brez dodanih aditivov. Na Mednarodni strokovni konferenci s področja vsebinskega marketinga POMP Forum 2012 je revija veleblagovnice Maxi, Maxi magazin, prejela nagrado za posebne dosežke pri razvoju vsebinskega marketinga

9 KLJUČNI PODATKI O POSLOVANJU SKUPINE MERCATOR V OBDOBJU Skupina Mercator prilagojeno* Indeks / prilagojeno* Prihodki iz prodaje (v 000 EUR) ,7 Poslovni izid iz poslovanja (v 000 EUR) ,8 Poslovni izid pred obdavčitvijo (v 000 EUR) (18.062) Poslovni izid obračunskega obdobja (v 000 EUR) (22.002) EBITDA (v 000 EUR) ,5 EBITDAR (v 000 EUR) ,0 Naložbe v osnovna sredstva (v 000 EUR) ,5 Čista dobičkonosnost prihodkov iz prodaje (1,0%) 1,3% - EBITDA / prihodki iz prodaje 4,4% 6,3% 71,0 EBITDAR / prihodki iz prodaje 6,4% 7,8% 82,5 Število zaposlenih iz ur ,9 Število zaposlenih po stanju ,1 * Skladno s spremembami računovodskih usmeritev so bili prilagojeni tudi prihodki iz prodaje za obdobje Pojasnilo se nahaja v računovodskem delu poročila. 7

10 POSLOVNO POROČILO VPLIV GOSPODARSKIH IN KONKURENČNIH RAZMER NA POSLOVANJE SKUPINE MERCATOR V OBDOBJU Gospodarske razmere na trgih poslovanja v obdobju Okrevanje gospodarske aktivnosti se je po zabeleženi rasti v letu 2011 v prvem polletju leta 2012 prekinilo. V drugem četrtletju leta se je bruto domači proizvod v evrskem območju zmanjšal za 0,2% in bil medletno nižji za 0,5%. Tudi v Sloveniji se je bruto domači proizvod v prvi polovici leta znižal za 1,6% glede na prvo polletje Dolžniška kriza se v evrskem območju še naprej nadaljuje in se je v zadnjih mesecih razširila še na nekatere druge evropske države, poleg tega pa še vedno primanjkuje pravih celovitih rešitev za njeno reševanje. Gospodarska aktivnost območja z evrom se krči že dve četrtletji zapored kar lahko pomeni ponoven padec evrskega območje v novo recesijo. Prav tako v prihodnjih mesecih ni moč pričakovati oživitve kreditne aktivnosti, saj izboljšanje razmer na bančnih trgih ni pričakovano. To pomeni tudi za Slovenijo še naprej otežen dostop do virov financiranja. Razmere se bodo po pričakovanjih mednarodnih institucij postopno začele izboljševati šele v drugi polovici prihodnjega leta. Urad za makroekonomske analize in razvoj (UMAR) v svoji jesenski napovedi temelji na predpostavkah o poslabševanju gospodarskih razmer, stagnaciji bruto domačega proizvoda in zaostrenih pogojih na finančnih trgih evrskega območja. Kot ključno predpostavko izboljševanja razmer v Sloveniji UMAR postavlja nadaljevanje javnofinančne konsolidacije. Letna inflacija v evro območju je v avgustu 2012 znašala 2,6% in je bila višja kot mesec prej (2,4%). Rast cen življenjskih potrebščin je predvsem posledica rasti cen energentov in hrane. Ob koncu leta bo po napovednih medletna inflacija znašala 3,3%. Domača potrošnja v Sloveniji je močno upadla, občutno se je poglobil tudi medletni padec uvoza, prav tako pa je bil nižji tudi izvoz. Razpoloženje potrošnikov se je močno poslabšalo. Recesijo osebno občuti vedno več prebivalstva, prav tako pa so pričakovanja potrošnikov pesimistična. Zmanjševanje števila zaposlenih se je v letu 2011 nekoliko umirilo, vendar naj bi se po napovedih v prihodnjem letu število brezposelnih ponovno povečalo kot posledica javnofinančnih omejitev države ter nadaljevanja padanja gospodarske aktivnosti. Povprečni 6-mesečni Euribor je v obdobju znašal 0,982%, in je v primerjavi z enakim obdobjem lanskega leta to pomenilo zmanjšanje za 0,630 odstotnih točk ( je bila povprečna vrednost 6-mesečnega Euriborja 1,612%). V začetku leta 2012 je 6-mesečni Euribor znašal 1,606%, na koncu devetmesečnega obdobja pa se je zmanjšal za 1,169 odstotnih točk in dosegel vrednost 0,437%. Analitiki napovedujejo, da bo povprečni 6-mesečni Euribor v letu 2012 in v letu 2013 znašal 0,60%. Ključna obrestna mera Evropske centralne banke je bila znižana z dnem in tako trenutno znaša 0,75%. V avgustu 2012 je Slovenija prejela nižjo bonitetno oceno in sicer se je le ta znižala iz A2 na Baa2. Posledica zniževanja bonitetnih ocen za državo in gospodarstvo pomeni zviševanje cene zadolževanja. 1 Gospodarske razmere so komentirane na podlagi naslednjih virov podatkov: UMAR, Statistični urad republike Slovenije, ECB (European central bank), Republički zavod za statistiku (Srbija), Državni zavod za statistiku (Hrvaška), Federalni zavod za statistiku (Bosna in Hercegovina), Centralna banka Črne gore, Zavod za statistiku Črne gore MONSTAD (Črna gora), National statistical institute (Bolgarija), Institute of statistics (Albanija). 8

11 Slovenija Rast bruto domačega proizvoda v drugem četrtletju leta 2012 je znašala -3,2%, medletna inflacija v mesecu septembru pa je znašala 1,1%. V letu 2012 je pričakovana negativna gospodarska rast, in sicer naj bi le-ta znašala -2,0%. Za leto 2012 so analitiki napovedali inflacijo na ravni 2,8%, kar je za 0,70 odstotnih točk več kot je bila inflacija v letu Srbija Stopnja gospodarske rasti naj bi bila v letu 2012 negativna in naj bi znašala -1,0%, kar predstavlja padec gospodarske rasti glede na leto 2011 za 2,6-odstotne točke. Za leto 2012 velja napoved inflacije na ravni 10% (v letu 2011 je inflacija znašala 7,0%). V letu 2013 je pričakovana rast bruto domačega proizvoda na ravni 1,2% in inflacija v višini 5,0%. Povprečni tečaj srbskega dinarja je v obdobju znašal 113,02 RSD za 1 EUR. V začetku leta je le-ta znašal 105,79 RSD za 1 EUR, kar pomeni, da je na koncu obdobja RSD depreciiral za 8,74%. Po napovedih bo povprečni tečaj srbskega dinarja v letu 2012 znašal 115,28 RSD za 1 EUR. Hrvaška V letu 2011 je bila zabeležena ničelna gospodarska rast in inflacija v višini 2,3%. Rast bruto domačega proizvoda v letu 2012 naj bi bila negativna in naj bi znašala -1,2%. Inflacija v letu 2012 bo po napovedih analitikov znašala 3,0%. Povprečni devizni tečaj naj bi v letu 2012 dosegel raven 7,56 HRK za 1 EUR, v letu 2013 pa 7,55 HRK za 1 EUR. Povprečni tečaj v obdobju je znašal 7,52 HRK za 1 EUR. Bosna in Hercegovina V letu 2011 je gospodarska rast v Bosni in Hercegovini znašala 1,9%, v letu 2012 pa naj bi bila gospodarska rast negativna na ravni -0,5%. Inflacija naj bi v letošnjem letu dosegla raven 2,2% in se v primerjavi z letom 2011 znižala za 1,4-odstotne točke. Tečaj konvertibilne marke je fiksno vezan na evre in znaša 1,95583 KM za 1 EUR. Črna gora Črna gora naj bi v letu 2012 dosegla rast bruto domačega proizvoda v višini 0,4%, kar pomeni zmanjšanje glede na leto 2011, ko je le-ta znašala 2,5%. Inflacija v letu 2012 naj bi dosegla raven 3,5%, enako kot je bilo v letu Uradna valuta v Črni gori je evro. Bolgarija V letu 2011 je bila rast bolgarskega gospodarstva na ravni 1,7%, za leto 2012 pa naj bi le-ta bila nižja in naj bi znašala 0,5%. Napoved inflacije za leto 2012 znaša 2,7%, v letu 2011 pa je inflacija znašala 3,4%. Tečaj bolgarskega leva je fiksno vezan na evre in znaša 1,95583 BGN za 1 EUR. Albanija Gospodarska rast naj bi v letu 2012 dosegla raven 0,5%, inflacija pa naj bi po napovedih znašala 2,0%. V letu 2011 je bil bruto domači proizvod višji kot veljajo napovedi za leto 2012, in sicer je rast znašala 3,1%. Inflacija v letu 2011 pa je bila 1,7%. V letu 2013 se pričakuje višja gospodarska rast kot v 2012, ki naj bi znašala 1,5%, inflacija pa naj bi bila 2,8%. Povprečni tečaj albanskega leva je v obdobju znašal 138,79 ALL za 1 EUR. Napoved tečaja za leto 2012 je 139,70 ALL za 1 EUR. 9

12 Spremenjeno obnašanje potrošnikov in vpliv tržne situacije na potrošnjo Trge Mercatorjevega delovanja je v zadnjih letih zaznamovala gospodarska kriza, ki se je nadaljevala tudi v letu Kriza je povzročila povečanje brezposelnosti, ki na ključnih Mercatorjevih trgih dosega rekordno visoke stopnje. Potrošniki vse bolj občutijo negativne posledice krize v gospodarstvu in imajo pesimistična pričakovanja. To se kaže v spremenjenih nakupnih navadah, preudarnosti pri nakupovanju ter večji nagnjenosti k varčevanju. Slovenski potrošniki občutijo težje gospodarske razmere in temu so prilagodili svoje nakupne navade, saj trend racionalizacije potrošnje ne pojenja. Kar 80% slovenskih potrošnikov namreč osebno občuti vpliv gospodarske krize na njihovo vsakdanje življenje, kar je tri odstotne točke več kot spomladi Potrošniki navajajo, da se je njihovo finančno stanje poslabšalo in da trošijo manj. V vrhu odpovedovanj, ki jih kupci sprejmejo zaradi slabše kupne moči, sta tokrat tudi hrana in pijača do določene mere se hrani in pijači odpoveduje že 19% vprašanih. Na tujih trgih Mercatorjevega poslovanja se potrošniki prav tako srečujejo s posledicami gospodarske krize. Kupna moč potrošnikov zaradi nizke gospodarske rasti, rasti brezposelnosti in nizkih plač še vedno ostaja nizka. Spremenjeno obnašanje potrošnikov se odraža v padcu števila nakupov (npr. v Bosni in Hercegovini) in nižji vrednosti nakupne košarice (npr. v Srbiji, na Hrvaškem in Bosni in Hercegovini) ter pogostejšim nakupovanjem pri diskontnih trgovcih (na Hrvaškem in v Bolgariji). Cenovna občutljivost potrošnikov se odraža tudi v povečanem nakupovanju izdelkov lastnih znamk trgovcev. 10

13 RAZVOJ IN NEPREMIČNINSKA DEJAVNOST V obravnavanem obdobju smo v Skupini Mercator nadaljevali razvojne aktivnosti na področju optimizacije upravljanja Mercatorjevih nepremičnin in analizirali možnosti za posodobitev koncepta Mercatorjevih nakupovalnih središč, izboljšanje ponudbenega spleta v njih in njihovega oglaševanja, izboljšanje strukture najemnikov v nakupovalnih središčih ter vzpostavitev strateških partnerstev s priznanimi mednarodnimi najemniki. Na področju investicij se odmikamo od načela pretežno lastne izgradnje in dajemo prednost pridobivanju novih površin s poslovnim najemom, največ pozornosti pa namenjamo prenovam oziroma posodobitvi obstoječe maloprodajne mreže. Najpomembnejša prenova v obdobju v sklopu projekta Osvežitev ponudbe market programa je bila celovita prenova Mercator Centra Beograd. Ključni cilji Mercatorja na nepremičninskem področju so: Razvoj Mercatorjeve prodajne mreže Učinkovito upravljanje z nepremičninami Izboljšanje in posodobitev nakupovalnih centrov Monetizacija Pregled celotnih bruto uporabnih površin na dan Bruto uporabna površina v m 2 Uporabljene za lastno dejavnost Oddane v najem Skupaj Trgovske površine v lasti Trgovske površine v najemu Skupaj trgovske površine Skladiščne površine v lasti Skladiščne površine v najemu Skupaj skladiščne površine Poslovne površine v lasti Poslovne površine v najemu Skupaj poslovne površine UPORABNE POVRŠINE V UPRAVLJANJU od tega v lasti od tega v najemu

14 Pregled investicij in dezinvesticij V obdobju je Skupina Mercator realizirala za tisoč EUR naložb v osnovna sredstva. V Sloveniji je porabila 56,7% celotnih sredstev za investicije, na obstoječih tujih trgih (Srbija, Hrvaška, Bosna in Hercegovina ter Črna gora) 42,9%, na novih tujih trgih (Albanija in Bolgarija) pa 0,4%. Naložbe v osnovna sredstva v obdobju (v 000 EUR) Struktura (v %) Slovenija ,67% Srbija ,80% Hrvaška ,48% Bosna in Hercegovina ,38% Črna gora 710 1,27% Bolgarija 212 0,38% Albanija 9 0,02% SKUPAJ ,00% Vlaganja v širitev maloprodajnih zmogljivosti (Mercator centre, trgovske centre, Roda centre, samostojne prodajalne ter prodajalne znotraj drugih nakupovalnih centrov) predstavljajo 51,6% celotnih investicij, prenove obstoječih prodajnih enot 34,2%, preostalih 14,2% pa smo investirali v logistiko, informacijsko podporo in netrgovsko dejavnost. V obdobju je Skupina pridobila m 2 novih bruto površin, in sicer 90,2% s poslovnim najemom, 9,8% pa z nakupi oziroma lastno izgradnjo in rekonstrukcijo obstoječih objektov. Skupina Mercator je v obdobju odtujila za tisoč EUR osnovnih sredstev. Delež novih odprtih uporabnih površin po trgih Delež vlaganj po trgih Hrvaška; 7,06% Bolgarija; 1,16% Črna gora; 0,44% Hrvaška; 5,48% Bosna in Hercegovina; 5,38% Črna gora; 1,27% Bolgarija; 0,38% Albanija; 0,02% Bosna in Hercegovina; 28,94% Slovenija; 26,55% Srbija; 35,85% Srbija; 30,80% Slovenija; 56,67% 12

15 Pregled otvoritev maloprodajnih enot po trgih SLOVENIJA Nove površine: m 2 Število novih enot: 8 Otvoritve: Pohištvo DOM v BTC v Ljubljani, hipermarket v nakupovalnem centru Supernova v Novi Gorici, Modiana Outlet v Ljubljani (Šmartinska 102), Tehnika Outlet v Mariboru (Tržaška 14), Blagovnica Ljutomer, pohištvo Ptuj, supereta Veržej, supereta Križevci Ostale otvoritve: bencinski servis v Kranju in Ajdovščini HRVAŠKA Nove površine: m 2 Število novih enot: 3 Otvoritve: Modiana v City Centru One East v Zagrebu, supereta v Vodicah, prodajalna Tehnike v Umagu SRBIJA Nove površine: m 2 Število novih enot: 4 Otvoritve: Roda center Valjevo, Roda center Kruševac, Supermarket v Čačku, hipermarket Beograđanka v Beogradu BOSNA IN HERCEGOVINA Nove površine: m 2 Število novih enot: 30 Otvoritve: Maloprodajne enote družbe Drvopromet (28 enot) s skupno površino m 2, supermarket v Laktaših ter supermarket Nova Varoš v Banja Luki ČRNA GORA Nove površine: 186 m 2 Število novih enot: 1 Otvoritve: Supereta Dobrota v Kotorju BOLGARIJA Nove površine: 501 m 2 Število novih enot: 1 Otvoritve: Supereta Dianabad v Sofiji 13

16 Aktivnosti na področju monetizacije nepremičnin V letu 2011 smo na podlagi mednarodnega razpisa izbrali mednarodno priznanega svetovalca, globalno nepremičninsko svetovalno podjetje Cushman & Wakefield iz Velike Britanije, in začeli z aktivnostmi za izvedbo projekta monetizacije nepremičnin. Skupaj s svetovalnim podjetjem smo določili portfelj nepremičnin, ki ga bomo ponudili v prodajo mednarodnim investitorjem. Na podlagi izvedenega mednarodnega razpisa za pravnega svetovalca pri tem projektu smo kot najugodnejšega ponudnika izbrali odvetniško hišo Schoenherr v sodelovanju z odvetniško hišo SJ Berwin. Ustanovili smo 9 projektnih podjetij, preko katerih bomo v skladu z mednarodno prakso izvedli monetizacijo nepremičnin. V sredini leta 2012 smo pripravili nabor investitorjev, jim razposlali dokumentacijo ter pridobili nezavezujoče ponudbe za prodajo ter ponovni najem izbranega dela portfelja nepremičnin v Sloveniji. Temu je sledila priprava dokumentacije za drugi krog pogajanj z izbranimi investitorji, na podlagi katerih bo Mercator pridobil zavezujoče ponudbe s strani investitorjev. Omenjena dokumentacija obsega predvsem naslednje dokumente: poročila o izvedenih geodetskih meritvah, okoljevarstvena poročila, poročila o opravljenem skrbnem pregledu nepremičnin, priprava vseh temeljnih pogodb, potrebnih za izvedbo transakcije, ter priprava marketinških internetnih strani za potrebe predstavitve podatkov o nepremičninah izbranim investitorjem. Prejemu zavezujočih ponudb s strani investitorjev bo sledil zaključek transakcije, pri čemer bo dokončna odločitev o metodi, obsegu in časovni dinamiki realizacije projekta sprejeta po analizi prejetih zavezujočih ponudb investitorjev. V kolikor bodo zavezujoče ponudbe, ki jih pričakujemo do konca novembra, skladne z našimi pričakovanji, predvidevamo v naslednjih mesecih izvesti proces monetizacije, pri čemer nameravamo iztržek monetizacije nameniti zmanjšanju neto zadolženosti Skupine Mercator. 14

17 PRODAJA IN TRŽENJE Prodaja Skupina Mercator je v obdobju ustvarila tisoč EUR prihodkov iz prodaje, kar glede na obdobje pomeni 0,7-odstotno rast. Pretežni del prihodkov Skupina ustvari s prodajo blaga, materiala in proizvodov, ki se v večji meri nanaša na prodajo trgovskega blaga na drobno in debelo. Prihodki iz prodaje so se glede na enako obdobje lanskega leta v Sloveniji znižali za 2 odstotka, v tujini pa rast znaša 4,4 odstotka. Prihodki iz prodaje Skupine Mercator po geografskih odsekih: Hrvaška; 13,4% Črna gora; 3,8% Bosna in Hercegovina; 6,7% Bolgarija; 0,3% Albanija; 0,2% Črna gora; Bosna in 3,6% Hercegovina; 4,4% Hrvaška; 14,4% Bolgarija; 0,3% Albanija; 0,2% Srbija; 18,8% Slovenija; 56,8% Srbija; 18,7% Slovenija; 58,4% Prihodki iz prodaje v trgovski dejavnosti Skupine Mercator po programih: Skupina Mercator je v obdobju v trgovski dejavnosti realizirala največji delež prihodkov iz prodaje z izdelki za vsakdanjo rabo, in sicer 86,5 odstotkov, ostalih 13,5 odstotkov prihodkov iz prodaje pa je bilo realiziranih v ostalih specializiranih trgovskih programih Izdelki za dom; 6,8% Ostalo (Modiana in Intersport); 6,7% Izdelki za dom; 7,4% Ostalo (Modiana in Intersport); 6,5% Izdelki za vsakdanjo rabo; 86,5% Izdelki za vsakdanjo rabo; 86,1% 15

18 Trženje V Skupini Mercator potrošnika postavljamo v center svojega delovanja in z aktivnostmi, ki jih izvajamo za potrošnike, sledimo zastavljeni viziji, da bo Mercator največji, najuspešnejši in najučinkovitejši trgovec v regiji. Naš cilj je zadovoljiti kupce, ki kljub posledicam krize in poseganju po cenejših izdelkih, v ospredje še vedno postavljajo kakovost, varnost in poreklo izdelkov. Naše ključne usmeritve so: 1. Mercator zagotavlja cenovno konkurenčno ponudbo. 2. Mercator razvija kakovostne izdelke lastnih znamk. 3. Mercator ponuja pregledno, enostavno in ugodno nakupovanje za potrošnika. 4. Mercator je zavezan k trajnostnemu delovanju v dobro potrošnika in okolja. 1. Mercator zagotavlja cenovno konkurenčno ponudbo. V času, ko potrošnik omejuje potrošnjo in išče zase najbolj ugoden nakup, v Mercatorju skrbno načrtujemo in izvajamo marketinške aktivnosti s ciljem potrošniku ponuditi največ po najugodnejši ceni. Poleg rednih in tematskih aktivnosti izvajamo dodatne aktivnosti vključevanja izdelkov znanih blagovnih znamk v udarne aktivnosti 1+1 brezplačno in 2+1 brezplačno, ponujamo izdelke po atraktivnih, zaokroženih cenah ter v letakih izpostavljamo primere nakupov za družinske obroke po zelo ugodnih cenah. Pospeševalno prodajne aktivnosti premišljeno prilagajamo lokalnim značilnostim posameznih trgov. Ključne aktivnosti na trgih Mercatorjevega delovanja v prvih devetih mesecih leta 2012 so bile: Država Slovenija Srbija Ključne aktivnosti V sklopu aktivnosti pospeševanja prodaje smo poleg rednih, tematski in vikend akcij, ki so predstavljene v naših letakih, izvajali še dodatne aktivnosti, ki so namenjene povečanju števila kupcev in povečanju prometa: kupon -20% na izbrani izdelek, dvojne Pike, kampanja»5 na dan«, nagradna igra»navijajte z nami«ter programi zvestobe Dormeo, M holidays, Smrkci, Ice Age. Poleg torkovih popustov in četrtkovih popustov za upokojence, smo na dan izplačila pokojnin izvajali dodatni 10% popust za upokojence. V sklopu redne ponudbe pa smo uvedli projekt»dobra cena», v katerega so vključeni izdelki priznanih blagovnih znamk po ugodnih rednih cenah, ki so v prodajalnah posebej označeni. Poleg rednih in vikend akcij, ki jih izvajamo v formatih Mercator in Roda, v formatu Roda potekajo naslednje aktivnosti:»super ponudba, super cena«, 10% vikend popust, sredin popust za upokojence, v formatu Mercator pa aktivnost»najboljša ponudba, najboljše cene«, torkov popust in sredin popust za upokojence v hipermarketu Niš. V sodelovanju z dobavitelji izvajamo kontinuirano dvotedensko aktivnost»dobavitelj se predstavi«. Za oddelke tehnike se izdajajo redni in izredni letaki M Tehnika in Roda Tehnika ter izvajamo popuste na artikle. Izvedli smo dva projekta zvestobe, in sicer Delimano in Dormeo Go! 16

19 Država Hrvaška Bosna in Hercegovina Črna gora Bolgarija Albanija Ključne aktivnosti V prvem polletju so se aktivnosti razlikovale po formatih (Mercator, Getro in Getro market), z mesecem julijem pa so se poenotile s ciljem poenostavljene komunikacije do kupcev in izboljšanja akcijske ponudbe. Za imetnike Pika in GFC kartice izdajamo skupno knjižico s kuponi in izvajamo skupno direktno pošto, v kateri poleg akcijske ponudbe komuniciramo tudi ugodne sobotne nakupe (10% popusta oziroma popust nad določenim zneskom nakupa). Uvedli smo skupni tedenski letak za vse formate, ki ima večje število strani in večjo naklado, prav tako imamo skupno TV oglaševanje za vse formate. Ob četrtkih izvajamo popuste za upokojence, realizirali smo projekt»5 na dan«ter programa zvestobe Delimano in Dormeo Go!. V formatih Mercator in DP Market izvajamo redne in vikend akcije. V Mercator prodajalnah potekajo torkovi popusti in četrtkovi popusti za upokojence. V DP Marketih vsak ponedeljek izvajamo aktivnost»cena dneva«, ob torkih pa popust za imetnike kartice DP. Dodatne aktivnosti s ciljem povečevanja prodaje so vezani nakupi, v okviru katerih izdajamo kupone za koriščenje 10% popusta v trgovinah Modiana, Intersport in Beautique. Izvedli smo dva projekta zvestobe, in sicer Delimano in Dormeo Go! V formatih Mercator in Roda izvajamo redne in vikend akcije, dodatne akcije za pospeševanje prodaje na kritičnih lokacijah ter četrtkove popuste za upokojence, v prodajalnah Mercator dodatno tudi torkove popuste. V sodelovanju z dobavitelji poteka kontinuirana dvotedenska aktivnost»dobavitelj se predstavi«. Izvedli smo dva projekta zvestobe, in sicer Delimano in Dormeo Go! Redna aktivnost tedenskih in dvotedenskih letakov, popust za upokojence, dodatne aktivnosti na kritičnih lokacijah, aktivnost»super torek«v supermarketu Dianabad. Izvedli smo dva projekta zvestobe, in sicer Delimano in Dormeo Go! Kontinuirana mesečna aktivnost»posebna ponudba«in»pameten nakup«, posebne vikend akcije in torkov popust. Izvedli smo dva projekta zvestobe, in sicer Delimano in Dormeo Go! V Sloveniji smo v letu 2012 mesečno izvajali korporativne akcije podeljevanja dvojnih pik v živilskih prodajalnah, prodajalnah Hura, franšiznih prodajalnah, poslovalnicah M holidays in Gostinstvo, prodajalnah Modiana, prodajalnah Intersport in parfumerijah Beautique, ter trojnih pik v prodajalnah M Tehnika, M Gradnja, M Pohištvo in M Tehnika Spletna trgovina. V M Tehniki smo uvedli novo aktivnost»magnetni izdelki«, v sklopu katere so cene atraktivnih izdelkov znižane za 30% in več glede na redne cene izdelka na trgu. 17

20 2. Mercator razvija kakovostne izdelke lastnih znamk. Izdelki Mercatorjevih lastnih znamk predstavljajo kakovostno in ugodno izbiro za potrošnike. Nabor izdelkov se vseskozi širi, v skupaj dvanajstih linijah ponujamo celovito ponudbo prehrambnih izdelkov, izdelkov za gospodinjstvo, ponudbo tekstilnega in tehničnega programa, kozmetične izdelke, izdelke za otroško nego in igrače, pripravljene jedi ter izdelke zdrave prehrane. Prenovili smo zasnove embalaž za večino izdelčnih skupin znotraj osrednje linije Mercator in izvedli tudi prva lansiranja prenovljenih izdelčnih skupin na trg. Te smo pospremili s komunikacijo na prodajnem mestu in v medijih, kjer smo izpostavili ključne prednosti, kot so slovensko poreklo pri mlečnih izdelkih, popolnoma nova linija pri sladoledih, lansiranje pijač in prigrizkov pa povezali v prijetno navijaško vzdušje z odmevnimi dogodki, kot je bilo evropsko prvenstvo v nogometu. V septembru smo v letakih in na spletu podprli lansiranje petih izdelkov pod nazivom»izbor po zdravi pameti«, v sodelovanju z Valentino Smej Novak. Vse skupaj smo združili z objavami njenih receptov, pripravljenih z našimi izdelki. Prenovili smo podobo linije Zdravo življenje, ki je na voljo pod novim imenom in podobo Active Life. Izdelki te linije so skrbno izbrani v skladu s priporočili in sodobnimi trendi na področju zdrave prehrane. Uspešno širimo asortiman ekoloških izdelkov znamke Bio. Na voljo je že 66 različnih izdelkov, katerih ustreznost kontrolira Inštitut za kontrolo in certifikacijo Univerze v Mariboru. Prenovili smo spletno stran Mercator Bio, kjer potrošnikom ponujamo informacije o naših izdelkih, številne recepte ter vsebine, povezane z ekološko pridelavo. Aktivno širimo in nadgrajujemo asortiman kozmetične linije Mybody ter prenavljamo podobo in kakovost obstoječih izdelkov z namenom, da le-ti postanejo še bolj privlačni za potrošnike. Naše police smo obogatili z novo linijo izdelkov Pro Magic, ki jo kupci lahko najdejo ekskluzivno v Mercatorjevih trgovinah. Linija ponuja izdelke za čiščenje za dom in gospodinjstvo. Na 12. ocenjevanju kruha, pekovskega peciva, finega pekovskega peciva in testenin je Pekarna Grosuplje, naša domača pekarna, prejela 9 zlatih odličij za kakovost in hkrati tudi najvišje ocene za izdelke, pripravljene brez dodanih aditivov (Krjavelj, Malnar, Sosed, Polnozrnat kruh, Dolenc, Domači kruh, Ajdov domači, Koruzni domači in Korošec). Zlata odličja so bila podeljena s strani Sekcije za pekarstvo Zbornice kmetijskih in živilskih podjetij v okviru Gospodarske zbornice Slovenije. 18

21 3. Mercator ponuja pregledno, enostavno in ugodno nakupovanje za potrošnika. Mercator je v začetku leta 2012 pričel z modernizacijo prodajne mreže v Sloveniji in na Hrvaškem. V obdobju smo celovito preuredili večje število prodajaln formata supermarket, tako z vidika novih tehnologij, celostne podobe, preglednejšega označevanja, kot tudi ponudbe (npr. dodajanje storitve peke pic, obogatitev ponudbe svežih oddelkov, širitev ponudbe pripravljenih izdelkov) in varčevanja z energijo. Našim kupcem že trinajsto leto nudimo različne ugodnosti s kartico zvestobe Mercator Pika. Zvestobo kupcev nagrajujemo s podeljevanjem dvojnih in trojnih pik, ugodnejših nakupov izbranih izdelkov (Posebni Pikini popusti), brezobrestnim odloženim plačilom in z zbranimi pikami 3-6% popusta na vso ponudbo. Mercator nenehno širi in izboljšuje svojo ponudbo kvalitetnih storitev z novimi aranžmaji na področju turističnih storitev (v tem času smo izdali nov katalog»pomlad-poletje«, prenovili spletno stran M holidays in izdali letak za poletne ter jesenske počitnice) in ponudbo fotografskih storitev FotoFiniš. V letu 2012 smo odprli bencinske servise M Maxen (Kranj, Velenje, Ajdovščina), ki se nahajajo ob Mercator Centrih. V aprilu smo pričeli s testom bonus sistema M Maxen, v katerega so vključeni naslednji bencinski servisi M Maxen: Kranj, Ajdovščina, Velenje in Novo mesto. 4. Mercator je zavezan k trajnostnemu delovanju v dobro potrošnika in okolja. Konec meseca avgusta smo slovensko lokalno ponudbo in ponudbo s kmetij nadgradili s projektom»iz domačih krajev. 100% slovensko«v več kot 100 prodajnih enotah smo uredili poseben prostor, ki deluje po principu tržnice z osebno storitvijo»branjevke«, kjer ponujamo sezonsko, svežo ponudbo sadja in zelenjave, pridelane v Sloveniji. 19

22 Digitalne komunikacije V obdobju od januarja do septembra 2012 smo najpomembnejše aktivnosti na področju digitalnega komuniciranja vodili na: prenovi Mercatorjeve spletne trgovine, nadgradnji nakupne izkušnje na mobilnih telefonih, testiranju in uvajanju Mercator profila ter Mercator pasice, postopnem prenavljanju in nadgradnji Mercatorjevih spletnih mest, aktivnemu komuniciranju preko intranet portala do zaposlenih. Spletne strani in spletne trgovine V obdobju smo: prenovili in nadgradili spletno stran v sklopu osrednjega spletnega mesta vzpostavili nova predstavitvena spletna mesta za MC Maribor Tabor II, MC Ljubljana, MC Kranj Primskovo, MC Koper in MC Celje, prenovili strani linij trgovskih znamk: Mercator Bio in Pekarna Grosuplje, nadgradili spletne strani za prodajni format Mercator Premium v Srbiji vzpostavili novo spletno stran prenovili spletno stran na Hrvaškem prenovili portal»moja Pika«na Hrvaškem, testirali M profil in uspešno integrirali Mercator pasico na spletno mesto Konec meseca septembra smo testiranje storitve»klik in dvig«razširili na širšo projektno skupino. Izpopolnjujejo se še nekatere specifike pri integraciji zalednih sistemov ter dodelava uporabniške izkušnje. Vzporedno poteka tudi prilagoditev nakupovanja na mobilnih telefonih, in sicer v sodelovanju z družbo Microsoft na platformi Windows mobile in novi platformi Windows 8. Da bomo našim obiskovalcem in kupcem omogočili prijetno uporabniško izkušnjo in dostopnost do ponudbe ter aktualnih informacij, ki jih iščejo, smo v mesecu oktobru pripravili obširno analizo ključnih spletnih mest Mercatorja in spletne trgovine. To bo podlaga za pripravo strategije nastopa na digitalnih medijih za naslednja tri leta. 20

23 Aktivnosti na družabnih omrežjih V obdobju od januarja do septembra 2012 smo izvedli naslednje aktivnosti: redno mesečno oglaševanje preko Facebook oglasov, krajše nagradne igre in nagradne igre na zidu Mercator Facebook profila (Napovej rezultat, Ledena doba, Olimpijske igre in Projekt lokalno), prenova operativnega načrta komunikacije na družbenih omrežjih Facebook in Twitter. Z vzpostavitvijo rednega mesečnega oglaševanja na platformi Facebook je razvidno, da so večje aktivnosti na omrežju doprinesle k hitrejši in opazni rasti števila privržencev. Vrhunci so tako vidni januarja 2010, novembra in decembra 2010, junija in avgusta 2011, naslednja najvišja rast pa je zabeležena od meseca marca 2012 naprej Rast števila privržencev S kratkimi nagradnimi igrami smo podeljevali različne promocijske materiale in kupce obveščali o novostih, ki potekajo na naših prodajnih mestih. Komunikacijski načrt blagovne znamke Mercator na omrežju Facebook in Twitter je nastal leta Ker se splet in trendi spreminjajo, je bil v letošnjem letu čas za prenovo operativnega načrta komuniciranja. Potrebno je bilo analizirati obstoječi nastop ter na podlagi učinkovitosti le-tega pripraviti novo strategijo nastopa, ki hkrati vključuje vse funkcionalnosti Facebook strani za blagovne znamke. Operativni načrt komunikacijske strategije vsebuje analizo obstoječe aktivnosti blagovne znamke na omrežju Facebook.com, analizo konkurenčnih blagovnih znamk, primere dobre prakse iz tujine ter vsebinska izhodišča za nadaljnje pojavljanje blagovne znamke na omrežju Facebook.com. Aktivnosti operativnega načrta komunikacijske strategije se bodo začele izvajati postopoma. 21

24 Prodajni formati Skupina Mercator je trenutno s svojimi maloprodajnimi enotami prisotna na sedmih različno ekonomsko zrelih trgih, kar zahteva prilagoditev poslovanja potrebam kupcev na vsakem posameznem trgu. V ta namen Mercator izvaja več nivojsko strategijo blagovnih znamk prodajaln ter multiformatno strategijo s širokim naborom prodajnih formatov. Le-ti so namenjeni tako večjim, načrtovanim nakupom, kot tudi manjšim, dnevnim oziroma priložnostnim nakupom izdelkov za vsakdanjo rabo v gospodinjstvu ter tehničnih, tekstilnih in kozmetičnih izdelkov oziroma športne opreme. VEČNIVOJSKA STRATEGIJA BLAGOVNIH ZNAMK in MULTIFORMATNA STRATEGIJA PRODAJNIH FORMATOV Slovenija Slovenija Obstoječi tuji trgi Srbija, Hrvaška, Bosna in Hercegovina, Črna gora Novi tuji trgi Bolgarija, Albanija Program izdelkov vsakdanje potrošnje Skupina Mercator je razvila gosto in razvejano maloprodajno mrežo po Sloveniji in tujini s široko in kakovostno ponudbo za vse želje, okuse in potrebe kupcev. Nakupovalne centre, hipermarkete/megamarkete, supermarkete, sosedske prodajalne, priročne prodajalne, prodajalne Hura! in spletno trgovino poskušamo čim bolj približati kupcem in jim zagotoviti prijetno nakupovalno izkušnjo. Program izdelkov za dom Program izdelkov za dom Skupina Mercator ponuja v prodajalnah M Tehnika, M Gradnja in M Pohištvo, kjer nudi tudi ugodne plačilne pogoje. V ponudbi so kakovosten in zanesljiv gradbeni material, moderno pohištvo in oprema za vse prostore doma in pisarne, sodobni gospodinjski aparati in bela tehnika ter zabavna elektronika svetovno priznanih proizvajalcev. Da se potrošniku v hitrem tempu vsakdana še bolj prilagodimo, smo program tehnike ponudili tudi preko spletne trgovine. Druge poslovne dejavnosti Z namenom potrošnikom ponuditi celovito ponudbo Skupina Mercator razvija dodatne poslovne dejavnosti: program športnih izdelkov v okviru prodajaln Intersport ter tekstilnih izdelkov v okviru prodajaln Modiana, samopostrežne bencinske servise Maxen ter turistične storitve M holidays. Pod okriljem Skupine Mercator deluje tudi proizvodna družba Mercator - Emba, d.d. 22

25 Sestava maloprodajnih enot na dan DRŽAVA DEJAVNOST SLOVENIJA SRBIJA HRVAŠKA Število enot Število enot Število enot BOSNA IN HERCEGOVINA Število enot ČRNA GORA ALBANIJA Število enot Število enot BOLGARIJA Število enot Število enot SKUPINA MERCATOR Bruto površina Prodajna površina Hipermarketi Supermarketi Sosedske prodajalne Priročne prodajalne Getro market Cash & Carry Hura! diskonti Gostinstvo M holidays Skupaj izdelki za vsakdanjo rabo Tehnični program Pohištveni program Skupaj izdelki za dom Program tekstila in lepote Tekstilni program Drogerije Intersport Skupaj ostali formati prodajaln Skupaj maloprodajne enote v upravljanju Franšizne prodajalne SKUPAJ Pregled sestave maloprodajnih enot med obdobji ni primerljiv zaradi sprememb pri klasifikaciji maloprodajnih enot. Razvoj novih tehnoloških rešitev S ciljem biti zaznan kot sodobni in inovativni trgovec se v Mercatorju trudimo držati korak z najsodobnejšimi tehnološkimi rešitvami, s katerimi se zmanjšuje poraba energije in količina odpadkov, zagotovi prijetno in stimulativno nakupovalno okolje za kupce ter prijetno in bolj zdravo delavno okolje za zaposlene. IMPLEMENTIRANO V PROUČEVANJU/ TESTIRANJU Foto kotiček Točilni aparati Info kioski Digitalno oglaševanje Odčitovalci cene Samopostrežne blagajne (Tik Tak) Elektronsko prikazovanje cen Tehtnice z LCD zaslonom Zaprt sistem ravnanja z gotovino na blagajnah PSA (Personal shopping assistant) 23

26 Razvoj novih trgovinskih konceptov Hipermarketi Nov koncept Mercatorjevih manjših hipermarketov v ospredje ponudbe postavlja sveži prodajni program, ki se nahaja na vhodu v prodajalno. Novost v ponudbi predstavlja oddelek»minute«, ki se nahaja neposredno na vhodu prodajalne in kupcem omogoča hiter in enostaven nakup sveže pripravljene hrane, primerne za takojšnje zaužitje, kar iz nakupovalne ulice. V mesecu maju smo tako v Novi Gorici odprli nov in atraktiven hipermarket, ki s sodobnim prodajnim konceptom nudi odgovor na nakupovalne trende ter našim kupcem zagotavlja prijetno nakupovalno izkušnjo. Manjše osvežitve je bil v mesecu avgustu deležen naš največji hipermarket v Sloveniji, HM Mercator Ljubljana Šiška. Izvedena preureditev je odgovor na aktualne trende, ki se pojavljajo na trgu (vse večja cenovna občutljivost, potrošniki vse bolj cenijo kakovostno in domačo hrano, pri nakupih predvsem nemarket programa se obnašajo zelo racionalno in raje posegajo po akcijskih in sezonskih izdelkih kot pa po redni ponudbi). V skladu s tem smo na prodajnem mestu s ciljem udarne predstavitve zagotovili več prodajnega prostora za akcijske in sezonske izdelke ter vpeljali projekt Mercatorjeve tržnice, ki v ospredje postavlja lokalne izdelke pod sloganom»iz domačih krajev«. V prihodnjih mesecih predvidevamo tovrstne preureditve nemarket oddelkov izvesti tudi v ostalih hipermarketih. V Srbiji je v mesecu septembru svoja vrata v popolnoma prenovljeni podobi odprl HM Beograd. Gre za izdelan koncept posameznih oddelkov s poudarkom na vizualnih elementih (osvetlitev, celostna podoba oddelkov in označevanje, oprema, tehnologije, dodatki itd.), kjer so oddelki svežega programa med seboj povezani v celostno podobo tržnice, layout pa z razgibano nakupovalno ulico poudarja posamezne, za Mercator pomembne, oddelke t.i. ciljnih blagovnih skupin. 24

27 Sosedske prodajalne Manjše, sosedske prodajalne v spreminjajočih se tržnih razmerah predstavljajo Mercatorjevo konkurenčno prednost zaradi svojih dobrih lokacij in široke regijske pokritosti. S ciljem dobre izkoriščenosti prodajnih enot smo v Mercatorju pričeli z repozicioniranjem prodajnega formata s ciljem ohraniti in utrditi položaj najboljšega soseda v soseski, ki je»vedno blizu, skrben, prijateljski in vključen v lokalno skupnost«. K dobrobiti soseske in svojih potrošnikov želimo prispevati s ponudbo izvrstnega svežega programa ter z inovativnimi idejami ponudbenega spleta, ki kupcem olajšajo življenje. Priročne prodajalne Kot inovativen trgovec, ki sledi sodobnim tržnim trendom, smo aktivno pristopili tudi k razvoju prodajnega formata priročnih prodajaln. Format se programsko prilagaja posamezni mikrolokaciji, glavno poslanstvo formata pa je kupcu, ki je v stiski s časom, omogočiti hiter nakup in raznovrstno izbiro že pripravljenih izdelkov. Prodajalne udobja Podobno kot za priročno prodajalno je tudi za prodajalno udobja značilna fleksibilnost in prilagodljivost določenemu mikro okolju oziroma potrebam in željam kupcev v njem. Prodajalna nima standardiziranega programskega spleta, temveč se le-ta prilagaja zahtevam kupcev določene lokacije. Za prodajalne udobja je značilno, da so locirane v strogih mestnih središčih (bodisi kot samostojna prodajalna lahko pa tudi v okviru prestižnih blagovnic ali nakupovalnih centrov), njihova ponudba je prilagojena nakupu zelo zahtevnih kupcev, ki v teh prodajalnah pričakujejo izvrstno ponudbo in storitev na določenem segmentu ponudbe (npr. izbrana ponudba delikatesnih izdelkov, sirov, vin, žganih pijač, sladkega programa, ). Zaradi svojega slovesa izvrstne ponudbe in storitve, ne glede na ceno, privabi petične kupce iz vseh koncev mesta. Prvo takšno prodajalno je Mercator odprl v Ljubljani leta 2008 (kletna etaža Maximarketa), drugo leta 2010 v Sarajevu (Alta), tretjo pa v letošnjem letu konec junija 2012 v Beogradu (Beograđanka). Beograđanka je prestižna prodajalna tako z vidika ponudbe (poleg osnovne ponudbe izdelkov so v ponudbi tudi prestižnejši, gourmet izdelki) in prodajnih storitev (predstavljajo dodano vrednost pri nakupu, poudarek je na odlični storitvi na svežih programih), kot tudi z vidika celotnega izgleda prodajalne (dodelan visual merchandising, atraktivna razporeditev oddelkov, tehnološka opremljenost). 25

28 FINANČNO UPRAVLJANJE Neto finančni dolg Neto finančni dolg Skupine Mercator je na dan znašal tisoč EUR, kar je za 5,0% manj, kot je znašal na dan v 000 EUR Indeks / Dolgoročne finančne obveznosti ,5 Kratkoročne finančne obveznosti ,6 Izpeljani finančni instrumenti (obveznosti) ,8 Finančne obveznosti skupaj z izpeljanimi finančnimi inštrumenti ,2 Denar in denarni ustrezniki ,7 Izpeljani finančni instrumenti (sredstva) ,4 Za prodajo razpoložljiva finančna sredstva ,4 Dana posojila in depoziti ,2 Finančna sredstva ,5 NETO FINANČNI DOLG ,0 Upravljanje z obratnim kapitalom V okviru projekta upravljanje z obratnim kapitalom je Skupina Mercator v obdobju nadaljevala z izvajanjem ukrepov za zmanjšanje sredstev vezanih v obratnem kapitalu. Tako je v obdobju Skupina Mercator znižala vrednost zalog za tisoč EUR oziroma se je višina neto obratnega kapitala Skupine Mercator zmanjšala za tisoč EUR. S projektom optimizacije obratnega kapitala bo Skupina Mercator intenzivno nadaljevala tudi v prihodnje. Diverzifikacija virov financiranja Dolgoročni poslovni najem trgovskih objektov je za Skupino Mercator zelo pomembna oblika financiranja. Mercator na tak način vzame v najem trgovski objekt od obstoječih lastnikov ali lokalnih nepremičninskih partnerjev. Skupina Mercator je v obdobju znižala svojo zadolženost in sicer za 53 milijonov EUR, glede na stanje zadolženosti na dan Razmerje med variabilnimi in fiksnimi oziroma ščitenimi finančnimi obveznostmi Skupina Mercator je na dan dosegla razmerje med variabilnimi in fiksnimi oziroma ščitenimi finančnimi obveznostmi v višini 47,5%:52,5% (na dan je znašalo razmerje 43,4%: 56,6%) Stroški financiranja Povprečni 6-mesečni Euribor je v obdobju znašal 0,982%, in se je v primerjavi z enakim obdobjem lanskega leta zmanjšal za 0,630 odstotnih točk ( je bila povprečna vrednost 6- mesečnega Euriborja 1,612%). V začetku leta 2012 je 6-mesečni Euribor znašal 1,606%, na koncu 26

29 devetmesečnega obdobja pa je dosegel vrednost 0,437% (zmanjšanje za 1,169 odstotnih točk glede na začetek leta). Kapitalska sestava in razmerje med kratkoročnimi in dolgoročnimi finančnimi obveznostmi Skupina Mercator je na dan dosegla kapitalsko sestavo z razmerjem 1:1,48 med lastniškim kapitalom, ki obsega računovodsko izkazani lastniški kapital, ter neto finančnim dolgom. Skupina Mercator je v obdobju rahlo poslabšala ročnostno strukturo finančnih obveznosti. Delež dolgoročnih finančnih obveznosti je na dan znašal 62,4% (72,7% na dan ). 27

30 MERCATORJEVA DELNICA IN ODNOSI Z VLAGATELJI Delnica in lastniška struktura Osnovni podatki o delnici družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., na dan Oznaka MELR Vrsta Redne delnice Borzna kotacija Prva kotacija Ljubljanske borze, d.d. Vrednost osnovnega kapitala ,53 EUR Število delnic Število lastnih delnic Število delničarjev Lastniška struktura družbe Poslovni sistem Mercator, d.d., na dan Največji delničarji Deset največjih delničarjev družbe je imelo na dan v lasti 67,10% družbe. Največji delničarji Država Število delnic Delež 1 Pivovarna Union, d.d. Slovenija ,33% 2 NLB d.d. Slovenija ,75% 3 Societe Generale-Splitska banka, d.d. Hrvaška ,87% 4 Pivovarna Laško, d.d. Slovenija ,43% 5 UniCredit banka Slovenija, d.d. Slovenija ,01% 6 Nova KBM d.d. Slovenija ,24% 7 GB d.d., Kranj Slovenija ,80% 8 Prvi faktor - faktoring, d.o.o., Beograd Srbija ,35% 9 Abanka, d.d. Slovenija ,75% 10 Radenska, d.d. Slovenija ,57% Skupaj ,10% 28